新能源车险因维修成本高、出险率高，尤其是三电系统和智能部件缺乏统一赔付标准，导致阶段性赔付率超过 100%，保险公司普遍承保亏损，部分拒保营运车辆。尽管人保等公司通过优化定价系数和客户结构缓解压力，比亚迪财险更凭借直营模式实现盈利，但行业整体仍面临成本率偏高、资源分配不均的挑战。政策虽推出投保平台试图破解难题，但对高风险车型覆盖有限。根本症结在于现有车险体系难以精准反映新能源车型差异，亟需建立细分的风险分类机制，并推动车企与险企在技术和数据层面协同降本。